Как подбираются акции в этот hedge fund? Growth, value, GARP, momentum? Если акции дорогие, то что используется в качестве оценки стоимости? P/E, P/S, PEG?PEGY? P/B? Дивиденды? Какая-то комбинация из них? Происходит ли qualitative analysis отдельных акций? Если да, то как?
Используется ли shorting, options, futures?
"дорогие" тут имелось в виду в буквальном смысле. Норникель сегодня стоит около 20т.р. и в портфель размером 100к он не проходит т.к. пострадает диверсификация.
Фонд состоит только из РФ активов. Акции и облигации. В основном дивидендные акции подбирались с учетом P/E P/B и некоторых других. Ну вот как-то так )
Никаких шортов, опционов и фьючерсов.
Ну тогда риск не очень большой, если, конечно, не будет использоваться левередж. Другое дело сейчас слишком большой premium к стоимости портфеля сейчас.) 50% процентов - это может потребоваться много лет, чтобы его компенсировать. Логично просто вложить 1000 рублей в индексный фонд, скачем в FinEx акции американских компаний и через 10 лет скорее всего будет больше сумма, чем 1607,6 рублей в Bier Hedge Fund из-за такой начальной форы.)) Если не будет, то тебе надо будет работать на Wall Street. Чтобы просто выйти в ноль нужно будет на целых 5% процентов годовых в течении 10 лет обходить S&P500. Как показывает практика, единицы профессионалов могут это делать.
Сообщение отредактировал Solitudo: 19 Февраль 2020 - 10:40
